나스미디어 투자요점 모멘텀 및 적정주가

동사는 내가 투자하고 있는 회사입니다. 지금 가격대에서 더 떨어지면 너무 싸진다는 생각을 가지고 있습니다. 이번 하락에서도 추가 매수를 하여 평단가를 낮추는 노력을 했습니다. 아래 글을 참고하시면 나스미디어 투자에 큰 도움이 되실 겁니다.

 

 

 

투자 요점

 

1. 나스미디어 이준용 상무의 5000주 매수

나스미디어-내부자매수-공시

 

2021-7-21일 공시에서 이준용 상무의 5000주 장내매수를 확인할 수 있습니다.  7.19일에 평단가 41705원으로 5000주를 매수하였습니다. 

• 금액: 208,525,000원

2. 경쟁사에 비해 낮은 per

 

아마 이 부분은 과거 실적을 보면 확인할 수 있습니다. 경쟁사 인크로스의 경우 실적이 꾸준히 우상향 하는 모습을 보입니다. 또한 미래 예상 실적도 매우 높은 것을 확인할 수 있습니다. 2021년 예상 실적 178억을 기준으로 보면 현재 PER는 22배 정도 됩니다. 최고점일 때 밸류가 30배를 넘은 것을 감안하면 현재 주가는 예전보다는 살만하다는 판단이 됩니다.

 

단위: 억 원

	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023
매출액	315	368	358	345	394	525	651	755
영업이익	90	102	111	122	148	225	319	390
당기순이익	63	83	86	93	123	178	246	299
지배주주순이익	63	83	86	93	123	178	246	299

 

 

반면에 나스미디어의 경우 2017년 최고 실적을 내고 2018년에 실적이 하락했습니다. 조금씩은 올라오고 있으며 2021년은 최고 실적을 달성할 것으로 예상됩니다. 상반기 실적을 보았을 때 2021년 실적은 300억대 초반을 기록할 것 같으며 그럴 경우 현재 3439억의 시가총액은 약 per11~12배를 적용한 값이라고 예측 가능합니다. 

 

단위 : 억 원

	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023
매출액	699	1203	1066	1170	1116	1207	1340	1467
영업이익	154	343	249	306	270	322	376	443
당기순이익	120	267	225	225	231	270	312	366
지배주주순이익	118	246	206	206	229	262	301	352

 

 

 

나스미디어 예측 주가 및 모멘텀

 

미디어랩사의 경우 모멘텀을 받으면 PER 30배까지도 받을 수 있는 업종이라고 생각합니다. 과거 2017년 대선시기와 엮이면서 최대 실적 및 최고 주가 85000원까지 오른 적이 있습니다. 

 

제가 이렇게 말하는 이유를 이제 알 것 같죠. 2022년은 대선과 월드컵이 있습니다. 광고 회사의 경우 월드컵과 대선 시기에 실적이 잘 나오는 경향이 있습니다. 과거 나스미디어의 주가 상승기 때 뉴스 기사이다.

나스미디어-대선관련주

나스미디어 대선관련주

 

이걸로 끝이 아니다. 하반기에 주요 게임사에서 신작 출시를 준비하고 있다. 게임이 출시되면 가장 수혜를 받는 업종이 광고입니다. 어느 정도냐면 게임회사에서 판관비로 어마 무시한 비용을 광고비로 씁니다. 유튜브 광고 중에 노르웨이 게임회사의 신작 광고가 있는데 얘기를 들어보니 본사에서 몇천억을 광고비에 쏟아부으라고 지시가 내려왔다고 할 정도입니다.

 

게임사	신작	출시 일정
크래프톤	뉴스테이트	9~10월 중
엔씨소프트	블레이드앤소울2	8월26일
	리니지W	하반기 중
넷마블	마블 퓨처 레볼루션	8월 25일
카카오 게임즈	월드플리퍼	9월 10일
펄어비스	붉은 사막	미정

 

 

이상으로 나스미디어를 투자 요점과 모멘텀에 대해 알아보았습니다. 과거 상승기 때 실적 대비 고 PER을 받던 회사인 만큼 내년 내후년에 충분히 고 밸류를 받을 수 있을 겁니다. 저는 80000원대까지 상승하는 것도 가능하다고 판단하고 있습니다.

 

투자의 의견은 본인이 책임지셔야 합니다. 위에 글들은 참고용으로 쓰시길 바랍니다.